PP(Polypropylene)는 보합세를 형성했다.
아시아 PP 시장은 국제유가가 배럴당 83달러대를 상승했지만 중국 선물가격 약세 영향으로 변동이 없었지만 최저점을 형성했다는 인식은 향후 상승할 것으로 전망된다.
아시아 PP 시세는 11월29일 CFR FE Asia 기준 라피아(Raffia) 및 인젝션(Injection) 그레이드가 톤당 885달러, IPP Film 및 BOPP는 895달러, 블록 코폴리머(Block Copolymer)도 910달러로 변동이 없었다. CFR SE Asia도 라피아 및 인젝션 905달러, IPP Film 및 BOPP 915달러, 블록 코폴리머 938달러로 보합세를 형성했다. CFR S Asia는 라피아·인젝션 935달러, BOPP 및 IPP Film 955달러, 블록 코폴리머 970달러로 각각 10달러 상승했다. 유럽은 12월1일 인젝션이 FD NWE 톤당 1050유로로 40유로, 블록 코폴리머는 1130유로로 20유로 하락했다.
국제유가가 11월29일 브렌트유(Brent) 기준 배럴당 83.10달러로 상승했지만 수요가 증가하지 못하며 보합세에 그쳤다.
중국은 선물가격 약세에 따라 가격을 낮춰 제시하며 손실을 줄이려 했지만 바이어들은 하락시장에서 재고보충에 큰 관심이 없었다. 그러나 현물 거래 시장에서는 다운스트림 바이어들이 재고를 낮은 가격에 구매했다. 한편 역외물량은 다른 지역에 비해 순수익이 낮기 때문에 중국시장에는 제한된 물량을 제공하고 있다.
동남아는 제한된 현물 거래 속에 안정세를 유지했다. 시장관계자들은 중국과의 가격 격차가 줄어들면서 가격이 일시적으로 최저점을 형성했다는 의견을 보였다.
인디아도 가격이 최저점을 형성했다는 의견이 나타남에 따라 제안을 10-20달러 높였고, 12월1일 kg당 1-3루피 인상할 것으로 에상하고 있다.
유럽도 겨울철 침체와 다운스트림이 부진한 가운데 바이어들이 이미 구매를 마쳤기 때문에 현물수요가 약화되었고, 공급업체들은 가동률 감축하고 재고수준을 모니터링하며 수요부진을 일부 상쇄했다. 중동 및 한국 공급업체들이 2024년 1-2월 경쟁적인 가격으로 물량을 제공함에 따라 수입시장을 더욱 압박하고 있다.
12월 인디아에 공급하는 PP 호모(Homo) 그레이드를 역외물량이 CFR 920-950달러를 제시했다.
원료 프로필렌(Propylene)은 11월28일 CFR China 톤당 850달러로 변동이 없었고, FOB Korea는 810달러로 5달러 하락했다. PP(라피아: CFR FE Asia)와 프로필렌(CFR China)의 스프레드는 톤당 35달러로 손익분기점 150달러를 크게 밑돌아 적자가 확대되고 있는 것으로 분석된다.
중국 내수가격은 Yangzi Petrochemical이 톤당 7500위안, Fushun Petrochemical은 7900위안, Shanghai Petrochemical은 8000위안으로 변동이 없었고, 나머지는 7600-7800위안 수준을 형성했다.
중국에서는 197만톤 정기보수와 145만톤 재가동 이슈가 있었다.
Sinopec Luoyang은 Luoyang 소재 No.1 PP 9만톤 플랜트를 11월초 정기보수 들어갔다. Jinneng Chemical은 PP 45만톤 플랜트를 기술적 문제로 11월10일 가동 중단하였다. Tianjin Bohai Chemical은 PP 30만톤 플랜트를 11월18일, Datang Duolun은 내몽골(Inner Mongolia) 소재 PP 46만톤 플랜트를 11월20일, PetroChina Dushanzi는 No.2 PP 7만톤 플랜트를 11월12-24일 정기보수를 진행했다. Grand Resource Science & Tech는 광둥성(Guangdong) 둥관(Dongguan) 소재 PP 60만톤 플랜트를 최근 정기보수 들어갔다. 타이완 LCY는 Ta-Sheh City는 No.4 PP 26만톤 플랜트를 11월16일 정기보수 들어갔다.
Sinopec Luoyang은 11월3일 정기보수 들어간 No.1 PP 8만톤 플랜트를 11월17일, Jinneng Science & Technology는 11월10일 정기보수 들어간 칭다오(Qingdao) 소재 PP 45만톤 플랜트를, 포모사 플래스틱(Formosa Plastics)은 11월14일 정기보수 들어간 저장성(Zhejiang) 닝보(Ningbo) 소재 PP 17만톤, 28만톤 플랜트를, Sinopec Maoming Petrochemical은 11월4일 정기보수 들어간 광둥성(Guangdong) 마오밍(Maoming) 소재 No.1 PP 17만톤 플랜트를 최근 재가동했다. Qinghai Saltlake는 7월12일 정기보수 들어간 PP 16만톤 플랜트의 재가동 일정을 8월18일에서 11월말로 연기했다. Zhanjiang Dongxing은 10월8일 정기보수 들어간 PP 14만톤 플랜트를 12월5일 재가동할 예정이다.
인도네시아 Chandra Asri는 PP 59만톤 플랜트를 1월 이후 업스트림 크래커 가동 이슈로 1월부터 70% 수준으로 감축하여 가동중이다. 말레이지아 롯데케미칼타이탄(Lotte Chemical Titan)은 PP 64만톤 플랜트를 마진악화로 현재 75% 수준으로 가동중이다.
브라질 브라스켐(Braskem)은 9월29일 정기보수 들어간 상파울루(Sao Paulo) 마우아(Maua) 소재 PP 45만톤 플랜트를 11월11일 재가동했다. <박한솔 책임연구원>
