일본 3위 건강기능식품기업 에버라이프(Everlife)를 인수하는 LG생활건강이 2013년 해외에서 좋은 영업실적을 기록할 것이라는 전망이 제기됐다.
현대증권 김혜림 연구원은 12월18일 “에버라이프 인수로 LG생활건강은 2013년 매출액이 기존 전망치보다 7.1%, 당기순이익이 3.0% 증가할 것”이라고 예상했다.
LG생활건강이 인수를 계기로 고객 기반을 확보해 일본에서 화장품 사업을 강화하고, 일본과 중국에서 숨, 더페이스샵 등 자체 브랜드 매장도 확장할 것으로 분석했다.
김혜림 연구원에 따르면, 일본 화장품 시장은 2011년 현재 475억달러로 세계 시장의 11%를 차지하며 국내 시장의 5.6배에 달하고 있다.
LG생활건강은 12월17일 에버라이프의 지분 100%를 인수한다고 밝혔으며, 인수가액은 3294억원으로 총 자산의 19.8% 수준인 것으로 알려졌다.
에버라이프의 2011 매출은 3083억원으로, 2012년 LG생활건강 전체 매출액의 7.8%에 해당한다.
김혜림 연구원은 “LG생활건강이 3300억원 상당의 회사채 발행으로 인수에 필요한 금액을 차입할 것”이라며 “연간 100억원 가량의 이자 비용이 발생한다”고 분석했다.
현대증권은 LG생활건강에 대한 투자의견 <매수>와 목표주가 75만원을 유지했다.