Film, CFR S Asia 905달러로 15달러 하락 … 간접세 규정 개편도 변수
화학뉴스 2025.09.29
HDPE(High-Density Polyethylene)는 인디아가 하락했다.
아시아 HDPE 시장 전반이 약세 기조를 보이는 가운데, 풍부한 공급과 부진한 수요, 루피화 약세 등이 맞물리며 인디아 시장이 하락 압력을 받았다.
![]() HDPE 시세는 9월24일 인젝션(Injection) 그레이드 기준 CFR FE Asia가 톤당 845달러, CFR SE Asia는 870달러로 변동이 없었다. 블로우몰딩(Blow-Molding)도 FEA가 860달러, SEA는 855달러로 보합세에 그쳤다. 필름(Film) 역시 FEA가 875달러, SEA는 905달러로 변동이 없었다. 얀(Yarn)도 FEA가 890달러, SEA는 930달러로 보합세에 그쳤다.
CFR S Asia는 인젝션 900달러로 20달러, 블로우몰딩 895달러로 10달러, 필름은 905달러로 15달러, 얀은 885달러로 20달러 떨어졌다. 유럽은 9월26일 인젝션이 FD NWE 톤당 950유로, 블로우몰딩은 950유로로 변동이 없었고, 필름은 950유로로 10유로 하락했다.
중국 시장은 전반적으로 보합세를 유지했으나, 미국산 저가 제안이 압박 요인으로 작용했다. 반면, 중동산 가격은 공급 제한에 힘입어 강세 흐름을 보였다. 9월 들어 해외 무역상들의 제안이 크게 늘었으며, 4분기에도 추가 상승이 예상되고 있다. 그러나 거시경제 지표 부진으로 전반적인 시장 심리는 여전히 조심스러운 분위기이며, 실제 거래는 주로 낮은 가격대에서 이뤄졌다. 또한 수입 물량이 늘어나면서 향후 미 달러화 기준 제안에 추가적인 하락 압력이 가해질 것으로 전망된다.
중국과 동남아 시장에서는 국경절 연휴를 앞두고 다수의 구매자들이 관망세를 이어갔다. 이 시기에는 산업 활동과 물류 차질이 빈번해 구매 결정이 연휴 이후로 미뤄지는 경향이 있다. 이에 따라 시장 활동은 전반적으로 조용했으며, 거래 건수와 거래량 모두 감소했다. 불확실한 수요 전망과 연휴로 인한 지연 우려가 겹치면서 신중한 분위기가 지속됐다.
동남아 시장은 중동 공급사들이 10월 선적 제안을 이른 시점에 발표한 뒤 비교적 안정세를 보였다. 다만 베트남에서는 미국과 동북아 물량과의 경쟁이 격화되며 거래 분위기가 불안정하게 전개됐다. LLDPE(Linear Low-Density PE) 시장은 중동의 초기 고가 제안에도 불구하고 실제 거래는 통상적인 가격대에서 거래됐다.
한편, HDPE 시장은 지역 내 주요 플랜트의 공급 제한이 일시적 안정 요인으로 작용해 수요 부진과 대체 원료 공급 압박을 어느 정도 상쇄했다. 다른 주요 시장에서는 미국산 물량이 현물가를 낮추는 요인으로 지목됐으나, 일부는 아직 확인이 필요하다는 전언이다.
인디아 시장은 부진한 흐름을 보였다. 구매 관심 저조와 제한된 현물 제안으로 거래 활동이 미미했고, 경쟁적인 내수가격과 다운스트림 수요 부진이 수입품 매력을 크게 낮췄다. 무역상들은 이른 디왈리(Diwali) 축제를 앞두고 신규 구매보다는 보유 재고 소진에 집중하는 모습이었다. 여기에 풍부한 내수 공급과 루피화 약세가 신규 수입 인센티브를 더욱 약화시켰고, 최근 간접세(GST) 규정 개편으로 인한 불확실성도 시장 심리를 위축시켰다. 다만 10월 중동 공급사들의 정기보수로 인한 물량 축소는 향후 가격 협상에 영향을 미칠 가능성이 있다.
한편, 국내 구매자들의 소극적 태도가 이어지자 제조사들은 수요 촉진을 위해 다양한 판촉 전략을 내놨다. 가격 인하, 대량 구매 혜택, 마케팅 프로모션 등을 통해 판매를 늘리고 재고를 줄이려는 시도가 이어졌다. 비록 시장 환경은 여전히 어려우나, 이러한 적극적인 대응은 판매 동력을 유지하고 가격 안정을 꾀하려는 생산자들의 노력으로 풀이된다.
중국 시장에 10월 선적 조건인 필름(Film) 그레이드에 대해 중동이 850-900달러 수준으로 제시했다.
베트남에는 중동이 830달러, 사우디가 930달러, 한국이 930달러 수준을 요구했다. 인디아에는 중동이 890달러, 사우디가 920달러을 제시했다. 한편, 이란산 물량이 880달러에 거래되었다는 소식이 전해지기도 하였다.
에틸렌(Ethylene)은 CFR NE Asia 845달러로 5달러 하락하면서, HDPE(필름: CFR FE Asia)와 에틸렌(CFR NE Asia)과의 스프레드는 톤당 30달러로 늘어났지만, 여전히 손익분기점 150달러를 크게 밑돌며 적자가 심화될 것으로 분석된다.
중국은 약 135만톤 플랜트가 정기보수에 들어갔고, 110만톤이 정기보수 들어갈 예정이다.
Ineos Sinopec Tianjin Nangang은 톈진(Tianjin) 소재 HDPE 50만톤 플랜트를 9월초 정기보수 들어갔다. Sino-British Petrochemical은 톈진(Tianjin) 소재 HDPE 50만톤 플랜트를 9월5일-11월, Wanhua Petrochemical은 산둥성(Shandong) 소재 HDPE 35만톤 플랜트를 9월 중순-연말 일정으로 정기보수 들어갔다.
Guangxi Petrochemical Company는 광시 좡족 자치구(Guangxi) 친저우(Qinzhou) 소재 HDPE 30만톤 플랜트를 10월18일, Sinopec Maoming Petrochemical은 광둥성(Guangdong) 마오밍(Maoming) 소재 HDPE 35만톤 플랜트를 10월말-12월말 일정으로, Shandong New Era Polymer Materials는 웨이하이(Weihai City) 소재 HDPE 45만톤 플랜트를 4분기 정기보수할 예정이다.
반면 재가동 예정은 75만톤에 불과했다.
Shandong Jinghai Petrochemical은 7월말 정기보수 들어간 산둥성(Shandong) 소재 HDPE 40만톤 플랜트를 9월말, PetroChina Fushun Petrochemical은 8월15일 푸순(Fushun) 소재 HDPE 35만톤 플랜트를 10월4일 재가동할 예정이다. <박한솔 책임연구원>
표, 그래프: <HDPE 가격동향> <화학저널 2025/09/29> |
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